Kalkulator binomnog modela vrednovanja opcija za evropske i američke call i put opcije. Izračunajte teorijsku vrednost opcije pomoću binomnog stabla na osnovu cene osnovne aktive, izvršne cene, volatilnosti, bezrizične kamatne stope, dividendnog prinosa, vremena do dospeća i broja vremenskih koraka.
Ovaj kalkulator binomnog stabla podržava i evropski i američki stil izvršenja. Opcije možete vrednovati standardnom Cox-Ross-Rubinstein postavkom iz volatilnosti ili direktno uneti prilagođene faktore rasta i pada.
Podešavanje binomnog stabla
Kod CRR specifikacije stablo koristi jednake vremenske korake, faktor rasta, faktor pada i rizično neutralnu verovatnoću u svakom čvoru:
$$\begin{aligned}
\Delta t &= \frac{T}{N} \\
u &= e^{\sigma \sqrt{\Delta t}} \\
d &= e^{-\sigma \sqrt{\Delta t}} \\
p &= \frac{e^{(r-q)\Delta t} - d}{u - d}
\end{aligned}$$
Veći broj koraka obično poboljšava tačnost, ali povećava obim računanja.
Trenutni stil: Kupovna cena
0.000000
Trenutni stil: Prodajna cena
0.000000
Rizično neutralna verovatnoća rasta
0.000000
Metrike izabranog stila
Vremenski korak (Δt) |
0.000000 |
Faktor rasta (u) |
0.000000 |
Faktor pada (d) |
0.000000 |
| Uneta volatilnost |
0.000000 |
| Raspon cene aktive na dospeću |
0.000000 - 0.000000 |
| Krajnji čvorovi |
0 |
Poređenje evropske i američke opcije
| Evropska Kupovna cena |
0.000000 |
| Američka Kupovna cena |
0.000000 |
| Premija ranog izvršenja za call |
0.000000 |
| Evropska Prodajna cena |
0.000000 |
| Američka Prodajna cena |
0.000000 |
| Premija ranog izvršenja za put |
0.000000 |
Raščlanjivanje vrednosti opcije: Kupovna cena
| Unutrašnja vrednost |
0.000000 |
| Vremenska vrednost |
0.000000 |
| Moneyness |
ATM |
Raščlanjivanje vrednosti opcije: Prodajna cena
| Unutrašnja vrednost |
0.000000 |
| Vremenska vrednost |
0.000000 |
| Moneyness |
ATM |
Stablo osnovne aktive (prvi nivoi)
Stablo izabrane opcije (prvi nivoi)
Grafikon isplate na dospeću