Kalkulačka binomického oceňovania opcií pre európske a americké call a put opcie. Vypočítajte teoretickú hodnotu opcie pomocou binomického stromu na základe ceny podkladového aktíva, realizačnej ceny, volatility, bezrizikovej úrokovej sadzby, dividendového výnosu, času do expirácie a počtu časových krokov.
Táto kalkulačka binomického stromu podporuje európsky aj americký štýl uplatnenia. Opciu môžete oceňovať podľa štandardnej špecifikácie Cox-Ross-Rubinstein zo volatility alebo priamo zadať rastový a poklesový faktor.
Prístup binomického stromu
V špecifikácii CRR strom používa rovnako dlhé časové kroky, rastový faktor, poklesový faktor a v každom uzle rizikovo neutrálnu pravdepodobnosť:
$$\begin{aligned}
\Delta t &= \frac{T}{N} \\
u &= e^{\sigma \sqrt{\Delta t}} \\
d &= e^{-\sigma \sqrt{\Delta t}} \\
p &= \frac{e^{(r-q)\Delta t} - d}{u - d}
\end{aligned}$$
Viac časových krokov zvyčajne zlepšuje presnosť, ale zvyšuje výpočtovú náročnosť.
Aktuálny štýl: Cena nákupu
0.000000
Aktuálny štýl: Cena predaja
0.000000
Rizikovo neutrálna pravdepodobnosť rastu
0.000000
Ukazovatele vybraného štýlu
Časový krok (Δt) |
0.000000 |
Rastový faktor (u) |
0.000000 |
Poklesový faktor (d) |
0.000000 |
| Zadaná volatilita |
0.000000 |
| Rozsah konečnej ceny podkladového aktíva |
0.000000 - 0.000000 |
| Koncové uzly |
0 |
Porovnanie európskeho a amerického štýlu
| Európsky Cena nákupu |
0.000000 |
| Americký Cena nákupu |
0.000000 |
| Prémia za predčasné uplatnenie call |
0.000000 |
| Európsky Cena predaja |
0.000000 |
| Americký Cena predaja |
0.000000 |
| Prémia za predčasné uplatnenie put |
0.000000 |
Rozklad hodnoty opcie: Cena nákupu
| Vnútorná hodnota |
0.000000 |
| Časová hodnota |
0.000000 |
| Moneyness |
ATM |
Rozklad hodnoty opcie: Cena predaja
| Vnútorná hodnota |
0.000000 |
| Časová hodnota |
0.000000 |
| Moneyness |
ATM |
Strom cien podkladového aktíva (prvé úrovne)
Strom vybranej opcie (prvé úrovne)
Graf payoff pri exspirácii