Binomiális opcióárazási modell kalkulátor európai és amerikai call és put opciókhoz. Számolja ki az opció elméleti értékét binomiális fával az alaptermék ára, a kötési ár, a volatilitás, a kockázatmentes kamatláb, az osztalékhozam, a lejáratig hátralévő idő és az időlépések száma alapján.
Ez a binomiális fa kalkulátor támogatja az európai és az amerikai lehívási stílust is. Az opciókat a szokásos Cox-Ross-Rubinstein volatilitási beállítással árazhatja, vagy közvetlenül megadhat egyedi fel- és lelépési tényezőket.
A binomiális fa beállítása
A CRR specifikációban a fa azonos időlépéseket, egy felfelé tényezőt, egy lefelé tényezőt és minden csomópontnál kockázatsemleges valószínűséget használ:
$$\begin{aligned}
\Delta t &= \frac{T}{N} \\
u &= e^{\sigma \sqrt{\Delta t}} \\
d &= e^{-\sigma \sqrt{\Delta t}} \\
p &= \frac{e^{(r-q)\Delta t} - d}{u - d}
\end{aligned}$$